比网贷资金池更危险的东西来了！跟一半人有关！

之前两个月，P2P出现了跑路潮，大家在那些理财平台，买的投资基本都打了水漂，这种平台的最大风险在于，如果你想上规模，就必然要用到资金池，也就是统一收钱统一借贷，这样才有助于资金流管理，而真的按照P2P的原有模式，去做一一对应，是不可能上规模的。资金池看起来很安全，而实际上，他是通过拆东墙补西墙，借新还旧的方式，保证资金兑付，这也是他的最大隐患，一旦出现资金断流，就会让整个平台崩盘。早期我们也觉得P2P是个不错的模式，但在一年前，观点发生了改变，因为经过我们调研后，发现资金池已经越来越多，早晚发生挤兑的风险。于是在今年知识星球齐俊杰的粉丝群里，老齐苦口婆心的劝说大家，尽早清退各类网贷，别人管不了，但群里上万小伙伴，老齐尽量希望保全他们不受损失。如果听话的，至少留给了你半年时间清理各种网贷债权，这个时间应该是够用了。

现如今P2P的事情暂时告一段落，所有人也都知道了风险所在，但是比网贷P2P更加危险的一个事情，又出现了，那就是网贷房租，昨天有消息说，杭州鼎家中介爆仓，已有4000多房东房客受损，据报道，鼎家曾许诺租客用押一付一的方式缴纳房租，但实际上是让租户在不知情的情况下使用网络贷款。租客们通过银行卡绑定一个名为“51返呗”的APP，现在他已经改名为“爱上街”，租客们先把一次性把租金付给了鼎家，再每月跟这个贷款App结算相应的金额。如今，鼎家破产，租客先行支付的押金已经拿不回来了，但按照贷款协议，依然要每月按时向“爱上街”还钱，而房东未收到鼎家应给的租金，一些房东已经准备收房。

这种网贷可以说是无本万利的模式，中介一把从网贷平台和租客身上把钱全收走，然后租客跟网贷平台，产生债权债务关系，而中介囤积了大量的租金和押金，形成了一个巨大的资金池，他一笔收钱，然后慢慢的付给房东，所以他就很有动力去快速的开拓客户群体。每开拓一个客户，他就有一大笔收入进账，举个例子比如月租金1万元，他跟房东签订3年，每年付11个月，然后转手1.2万出租，跟租客先签订1年，一年租金14.4万，押金1.2万，他从租客身上收一个月租金和一个月押金就是2.4万，剩下的11个月房租，让网贷平台给他，大概是13.2万，然后租客就每个月归还贷款了，所以你看中介收一套房，他一下就有15.6万进账，而只需要在随后每月付给房东1万元租金，这还不算中介的服务费和利息返点。所以资金池膨胀的速度极快，每收一套房就是几万甚至十几万进账。

他们只要不断的抢到房源，这个资金池就可以继续的转下去，而且越转越大，本质就跟网贷是一样的，资金池膨胀的过程中都没问题，但如果一旦资金链断了，就会一地鸡毛，比如运营成本过大，广告推广费用过多，又或者在竞争对手突然出现，导致后面争抢房源失败，还有管理者转移财富跑路，以及房租过高，逼走了租客等等，这些都会吃掉了资金池的资金，一旦资金断流，那么就会出现杭州鼎家这种情况，房东收不到钱了，但租客钱已经付过了，最后就是无尽的官司。

大家不要觉得这是危言耸听，从市场化的角度来看，最终一定会出现资金断流，因为这个生意太赚钱了，无本万利的买卖必然吸引越来越多的资本入局，抢房抢钱抢客户，第一推高租金，第二也增加了运营成本，第三逼走了城市的外来人口，原来只收服务费的时候，市场上2家中介赚点辛苦钱，现在可以资金池无本套利了，一下可能涌进来20-30家中介，背后还都有资本。而房源还是那么多，自然就是价高者得，最后这个市场的无本套利空间，必将因为进入的资本过多而消失。结果就是80%的进入者死掉，那么这些死掉的中介就会留下巨大的烂摊子，最后又是全社会替他们擦屁股。

所以，房租贷一点都不好玩，他不是一个生意的问题，而是金融的问题，民生的问题，是资本在借着房租这个东西在搞资金池，甚至搞非法集资，而副作用就是在竞争的过程中推高了房租。这种东西风险巨大，他们左手搞大量融资，通过ABS筹措资金，右手通过房租贷筹集资金池，赚了钱全是自己的，一旦出问题，左手的投资人，右手的网贷平台还有房东租客全都替他背锅。

鉴于此，我们强烈建议，第一个方法，必须让租房中介退回到服务费的模式上去，也就是说他只能收取服务费，而不能碰触房东和租客的钱，更不能通过贷款和融资，自己养一个资金池出来，如果没有资本只是黑中介，他要伤人顶多就是用菜刀，如果有了资本助推那便是核武器。第二个方法，收编加重组，这种资金池的模式让国有大银行来做，也就是成立政府房屋租赁平台，既降低了管理成本，又可以规范房租，还能够控制房源，既防范了金融风险，又把民生的问题做到位。可谓一举多得。

而作为普通的租房客和房东，老齐劝大家尽量不要跟这种资金池的中介合作，表面上看你省心了，但如果后面出现问题，那才是真的麻烦。刚才我们也分析了，随着更多的资本入局，可能会加速膨胀，出问题的是早晚的事，而且可能会越来越快。一旦中介跑路了，留给你的就是打不完的官司。